5 পয়েন্ট চেকলিস্ট - মিউচুয়াল ফান্ড কীভাবে নির্বাচন করবেন

রাজ লিখেছেন রাজধানীতে

মিউচুয়াল ফান্ডের দীর্ঘমেয়াদী রেকর্ড কী?

যে কোনও মিউচুয়াল তহবিলের জন্য, এর অতীত 10 বছরের কার্যকারিতা রেকর্ডটি ট্র্যাক করুন। তহবিলটি দুর্দান্ত পারফরম্যান্স করা উচিত এবং প্রতিবছর শীর্ষে থাকা উচিত নয়। পরিবর্তে, আমাদের যাচাই করা উচিত যে তহবিলটি প্রতি বছরের জন্য কমপক্ষে গত 10 বছরে তার বিভাগে শীর্ষ 20% র মধ্যে রয়েছে কিনা।

একটি ভাল তহবিল প্রতি বছর দুর্দান্তভাবে দুর্দান্ত পারফরম্যান্স করতে পারে না, তবে এটি সমস্ত বছরে গড়ের উপরে থাকতে পারে। এটি নিশ্চিত করবে যে তহবিল কোনও বিশেষ বছরে শীর্ষস্থানীয় অভিনয়কারীর হয়ে উঠতে অতিরিক্ত ঝুঁকি নিচ্ছে না। বাজারটি যদি সংশোধন করে তবে এটি খুব খারাপ সম্পাদন করবে না।

নীচের উদাহরণটি এসবিআই ইক্যুইটি তহবিল থেকে এসেছে যেখানে 1 বছর, 2 বছর, 3 বছর মেয়াদে অন্যান্য তহবিলের তুলনায় তহবিলের সুদক্ষ সম্পাদন করা হয়েছে তবে এটি 5 বছরের এবং 10 বছরের বিভাগে শীর্ষ দশে দাঁড়িয়েছে।

উত্স - Moneycontrol.com

২. মিউচুয়াল ফান্ডের ফান্ড ম্যানেজার কে?

এটি ঘটতে পারে যে আলোচিত প্রথম মাপদণ্ড অনুযায়ী কোনও তহবিল গত 10 বছরে প্রতি বছর গড়ের উপরে সম্পাদন করেছে। তাহলে আপনার তাত্ক্ষণিকভাবে এই তহবিলটি কিনে নেওয়া উচিত? একটি তহবিল নির্বাচন করা কি এত সহজ? অবশ্যই না!

বিগত 10 বা 15 বছরে যদি কোনও তহবিলের একটি ধ্রুব ট্র্যাক রেকর্ড থাকে তবে আমাদের সেই তহবিলে বিনিয়োগ করা উচিত কিনা তা তহবিল পরিচালকের উপর নির্ভর করে। সম্প্রতি তহবিল ব্যবস্থাপক পরিবর্তিত হলে অতীতের পারফরম্যান্সটির কোনও তাত্পর্য থাকে না। আমাদের সর্বদা পরীক্ষা করা উচিত যে একই ব্যক্তি তহবিল পরিচালনা করছেন কিনা যা বিগত 10-15 বছরে ধারাবাহিকভাবে রিটার্ন দিয়েছে। এটি কারণ কোনও তহবিল ভাল বা খারাপ হয় না, পরিবর্তে, তহবিলের পরিচালক ভাল বা খারাপ bad

আমরা কীভাবে নির্ধারণ করব যে কোনও তহবিলের পরিচালক ভাল না খারাপ? প্রথমত, তহবিলের ট্র্যাক রেকর্ডটি যে সমস্ত বছরে তিনি পরিচালনা করেছেন তার মধ্যে ধারাবাহিকভাবে ভাল হওয়া উচিত। দ্বিতীয়ত, যদি কোনও তহবিল ব্যবস্থাপক 5 টি তহবিল পরিচালনা করে এবং 5 টির মধ্যে যদি কেবল 1 টি স্কিম ভালভাবে সম্পাদন করে এবং 4 টির পক্ষে খারাপ ফল হয় তবে আমি এই তহবিল পরিচালককে ভাল বলে বিবেচনা করব না।

এটি ঘটতে পারে যে আপনি যদি 5 টি কাজ করে থাকেন তবে নিছক ভাগ্যের কারণে আপনি একটিতে ভাল অভিনয় করেন। যদি 5 এর মধ্যে 3 বা 4 ভাল করে, আমি সেই তহবিল পরিচালককে ভাল হিসাবে বিবেচনা করব এবং আমি আমার বিনিয়োগের জন্য সেই ব্যক্তিকে বিশ্বাস করতে পারি।

৩. তহবিলের জন্য এইউমের ট্র্যাক রেকর্ডটি কী?

এখন আমরা দেখতে পাচ্ছি যে কোনও তহবিলের ট্র্যাক রেকর্ডটি ভাল, তহবিলের পরিচালক ভাল, একই তহবিল ব্যবস্থাপক গত 7-10 বছর ধরে তহবিল পরিচালনা করছেন। পরবর্তী জিনিসটির উপরে আমরা মনোনিবেশ করব এটি হ'ল এইউএম অর্থাৎ সম্পদ আন্ডার ম্যানেজমেন্ট।

সাম্প্রতিক সময়ে কীভাবে এএএম পরিবর্তিত হয়েছে সেগুলি আমাদের অবশ্যই খুঁজে বের করতে হবে। বিগত 1 বা 2 বছরে প্রচুর অর্থ ফান্ডে প্রবাহিত হয়েছে? এটি ঘটতে পারে যে প্রথম দিকে যখন এএমএইচ কম ছিল, মানের স্টকগুলি পাওয়া সহজ ছিল। এখন যদি হঠাৎ সেই তহবিলের মধ্যে বিশাল অর্থের প্রবাহ ঘটে তবে আমি এই তহবিলটি এড়িয়ে যাব। এই সময়ে, তহবিল পরিচালকের একরকম অর্থ বিনিয়োগ করতে হয় কারণ তিনি 35% এর বেশি অর্থ নগদে রাখতে পারেন না। সুতরাং সে এত ভাল মানের স্টক না কেনার জন্য বাধ্য হতে পারে। এই জাতীয় ক্ষেত্রে, ভবিষ্যতের কর্মক্ষমতা ক্ষতিগ্রস্থ হবে।

৪. তহবিলের ঝুঁকি বনাম রিটার্ন রেকর্ড কী?

আমাদের কেবল রিটার্নগুলি পর্যবেক্ষণ করা উচিত নয়, তবে রিটার্ন বনাম রিটার্ন ট্র্যাক রেকর্ডও পরীক্ষা করা উচিত। এটি হ'ল উচ্চ ঝুঁকি নিয়ে ভাল আয় করা যায়। তবে সেই তহবিলের ব্যবস্থাপক সবচেয়ে ভাল যে কম ঝুঁকি নিয়ে উচ্চতর রিটার্ন দিতে পারে। সাধারণত, বড় ক্যাপের স্কিমগুলির মিড-ক্যাপ বা ছোট-ক্যাপ প্রকল্পগুলির তুলনায় কম ঝুঁকি থাকে। যদি কোনও বৃহত ক্যাপ স্কিম বিগত 10 বছরে 15% রিটার্ন দিয়েছে এবং একটি ছোট ক্যাপ স্কিম একই সময়ে 16% রিটার্ন দিয়েছে; তারপরে মাত্র 1% অতিরিক্ত রিটার্নের জন্য, আমি উচ্চ-ঝুঁকির ছোট ক্যাপ ফান্ডগুলিকে পছন্দ করব না।

৫. তহবিলের জন্য টিআর কী?

টিআর (মোট ব্যয় অনুপাত) হ'ল এমএফ সংস্থা কমিশন তৈরি করে যখন আপনি তহবিলে বিনিয়োগ করেন। তহবিলের জন্য TER কী তা দয়া করে পরীক্ষা করে দেখুন। এটা কি খুব বেশি? অর্থাত্ কি আপনি তহবিলের কমিশন হিসাবে অনেক বেশি দিচ্ছেন? যে ফান্ডগুলি খুব বেশি ব্যয় অনুপাত রয়েছে তা এড়িয়ে চলুন।

আমি আশা করি এই নিবন্ধটি আপনাকে বুঝতে সহায়তা করেছে - মিউচুয়াল ফান্ডগুলি ভারত নির্বাচন করতে কীভাবে

সম্পর্কে আরও জানুন - মিউচুয়াল ফান্ড কি? ভারতে মিউচুয়াল ফান্ডের প্রকারগুলি